当下，为大力提振消费，个人消费贷业务成了众多银行发力的关键领域。
从近期梳理的42家A股上市银行半年报数据可知，2025年上半年，超半数银行的个人消费贷款金额呈现上涨态势，其中国有银行规模增量显著，城商行增速迅猛。9月1日个人消费贷“国补”政策落地，更是点燃了消费者的热情，多家银行的“国补”首单迅速达成。
国有大行在消费贷增量上表现突出。在披露个人消费贷款具体金额的37家银行中，25家机构消费贷规模实现增长，14家银行上半年消费贷增额超50亿元，11家较年初有两位数增幅。建设银行、农业银行、交通银行和中国银行上半年个人消费贷金额增量均超500亿元，分别为862.99亿元、626.86亿元、555.38亿元和508.67亿元，稳居消费贷业务第一梯队。贵阳银行、重庆银行等4家城商行虽消费贷业务体量较小，但年初以来快速扩张，增速均超20%，贵阳银行和重庆银行增速分别达39.6%和36.11%。
广发证券银行业首席分析师倪军表示，2025年二季度末，42家上市银行零售贷款同比增长3.6%，增量占比10.7%。国有行在住房按揭贷款增长乏力时，积极拓展消费贷场景与品种，发力普惠金融，贡献了消费贷和经营贷主要增量；城商行面对普惠小微领域激烈竞争，转换方向差异化投放，经营贷规模压降，按揭和消费贷增势良好。预计下半年，零售端房地产市场止跌回稳，按揭增量有望回正，信用卡规模可能继续压降，而个人消费贷和经营贷在财政贴息等政策利好下，有望挖掘居民潜在信贷需求，提振消费信心。
9月，个人消费贷财政贴息政策正式落地，多家银行手机APP上线消费贷贴息专区，华夏银行、浦发银行等机构密集官宣“首单落地”，客户咨询热情高涨。申请贷款贴息流程简单，以建设银行为例，新客户线上申贷，签约“借贷通”服务，开户后签署贴息协议、确认补贴规则即可；存量客户在手机银行贷款服务的“财政贴息”中补充签署贴息服务协议，补贴会在结息时自动抵扣利息，但提现、转账类消费不参与贴息。华夏银行称贷款申请至款项到账全程60秒，以一笔5万元额度、年利率3%、先息后本的贷款为例，贴息后实际利率降至2%，建议消费者分笔消费以最大化获得贴息优惠。
中诚信国际研究院院长袁海霞认为，此次政策可直接降低消费贷款利率，刺激消费需求释放，满足消费者多元化需求，提升消费意愿。中金公司估算，截至2025年6月末，全国个人消费贷款规模约12.5万亿元（剔除房贷和信用卡贷款），每年能撬动1万亿元新增信贷需求；新一批政策性金融工具有望下半年落地，预计5000亿元注资能撬动约4万亿元信贷增量，缓解银行“资产荒”，增加实体贷款投放。
倪军还指出，2025年下半年，预计净息差降幅环比企稳，货币政策或从全社会降息转向结构性量价刺激，政策逻辑可能转变为财政与货币协同发力，资产端收益率下行趋势不改，但对银行息差负面影响减轻，年内有望逐季企稳。
